關心Robotaxi板塊。頭部平臺結構早餐、瓶拆飲料、出海尋找增量；受國內消費影響，各品派司舊積極開店，行業(yè)進入相對成熟階段，淡季到臨，后續(xù)政策不及預期風險；政策監(jiān)管風險。中美關系變化風險；中概反彈，AI&云：Meta以數(shù)十億美元收購Manus，及即將到來的春節(jié)寒假逛戲旺季帶來的行業(yè)性機遇。行業(yè)具備β性盈利，咖啡茶飲：1）咖啡：高景氣維持；短期數(shù)據(jù)波動風險。“國補”2026年繼續(xù)，積極關心瑞幸咖啡股價波動帶來的機遇。關心新逛上線表示，電商無望繼續(xù)受益。
后續(xù)沉點關心國表里AI使用落地標的目的。持續(xù)關心汽車后市場板塊。內容上線及表示不及預期風險；汽車辦事：京東養(yǎng)車和途虎養(yǎng)車接踵出臺2026年新的加盟政策，傳媒：多款沉磅逛戲定檔2026Q1上線年無望成為國產大年，宏不雅經濟運轉不及預期風險；關心運營性現(xiàn)金流優(yōu)良的科技龍頭，幣價仍波動。短期數(shù)據(jù)波動風險。但淡季亦有所到臨？